Autodoc change de cap avant son introduction en Bourse

L'histoire entre Autodoc et le fonds Apollo aura finalement été de courte durée. Entré au capital du pure player berlinois en avril 2024 pour accompagner son projet d'introduction en Bourse, l'investisseur américain s'apprête désormais à céder sa participation.

Pour financer cette opération, le spécialiste de la pièce automobile en ligne prévoit de mettre en place un prêt obligataire de premier rang de 530 millions d'euros, complété par une ligne de crédit renouvelable de 50 millions d'euros.

Pour justifier cette opération, le groupe met en avant une situation financière solide et présente cette évolution comme une optimisation de sa structure de financement. Une nouvelle holding, Autodoc Holding SE, a d'ailleurs été créée pour porter cette dette.

Autodoc ne renonce pas à son IPO

À l'issue de cette opération, les trois fondateurs d'Autodoc devraient retrouver indirectement la totalité du capital de l'entreprise.

Si le groupe privilégie donc la dette à une sortie en Bourse pour racheter son actionnaire, il précise que cette décision ne remet pas en cause son intérêt pour les marchés financiers. Une IPO est toujours à l’étude, mais uniquement lorsque les conditions de marché seront jugées plus favorables.

Une croissance qui se poursuit

Cette réorganisation intervient alors que le distributeur poursuit sa progression. Après avoir bouclé un exercice 2025 en croissance, Autodoc a également démarré 2026 sur un rythme soutenu, avec un chiffre d'affaires trimestriel en hausse de 13,5 % à 484,9 millions d'euros et un bénéfice net plus que doublé.

Le groupe revendique désormais 9,5 millions de clients actifs et confirme ses prévisions annuelles, portées à la fois par la progression des ventes en ligne de pièces détachées et le développement de sa marketplace.